바이오젠(BIIB) 상승촉매제 부재

회사소개

전 세계에서 신경 및 신경 퇴행성 질환 치료를 위한 치료제를 발견, 개발, 제조 및 공급하고 있습니다. 다발성 경화증 치료제 텍피데라, 뷰메리티, 아보넥스, 플레그리디, 티사브리, 팜피라, 척수성 근위축증 치료제 스핀라자, 알츠하이머병 치료제 아두헬름, 판상 건선 치료제 후마덤 등을 공급하고 있습니다; 에타너셉트 바이오시밀러 엔브렐의 베네팔리, 아달리무맙 바이오시밀러 휴미라의 임랄디, 인플릭시맙 바이오시밀러 레미케이드의 플릭사비, 라니비주맙 바이오시밀러 루센티스의 바이부비즈. 비호지킨 림프종, 만성 림프구성 백혈병(CLL), 류마티스 관절염, 두 가지 형태의 ANCA 관련 혈관염, 천포창 치료를 위한 리툭산과 비호지킨 림프종 및 CLL 치료를 위한 리툭산 하이셀라를 공급하고 있으며, 비호지킨 림프종과 만성 림프구성 백혈병 치료를 위한 리툭산 하이셀라(RITUXAN HYCELA)를 공급합니다; CLL 및 여포성 림프종 치료제 '가자바', 재발성 다발골수종 및 원발성 진행성 다발골수종 치료제 '오크리버스', 재발성 또는 불응성 여포성 림프종 치료제 '루수미오', 비호지킨 림프종 치료제 글로피타맙 및 기타 항-C20 치료제를 개발하고 있습니다. 또한 다발성경화증, 알츠하이머병 및 치매, 신경근육질환, 파킨슨병 및 운동장애, 신경정신과, 유전성 신경발달장애, 바이오시밀러 등의 치료를 위한 다양한 제품을 개발 중이며 다양한 단계의 개발이 진행 중입니다. 아코다 테라퓨틱스(Acorda Therapeutics, Inc.), 알커메스 파마 아일랜드(Alkermes Pharma Ireland Limited), 데날리 테라퓨틱스(Denali Therapeutics Inc.), 아이사이(Eisai Co., Ltd.), 제네텍(Genentech, Inc.), 뉴리뮨 서브원 AG(Neurimmune SubOne AG), 이오니스 파마슈티컬스, 삼성바이오에피스 주식회사, 상가모 테라퓨틱스, 주식회사 세이지 테라퓨틱스와 협력 및 라이선스 계약을 체결하고 있습니다. 1978년에 설립되었으며 매사추세츠주 케임브리지에 본사를 두고 있습니다.

 

 

투자 & 재무정보

바이오젠 투자정보

Market : USA NASDAQ

Industry : Pharmaceuticals

Sector : Healthcare

 

배당 : 없음

동종산업 : 주가수익비율 28.17, 주식순자산비율 -54.96

 

바이오젠 손익계산서

 

바이오젠 대차대조표

 

Latest News & Valuation

파이퍼샌들러는 바이오젠 알츠하이머 의약품 전략이 성공적이지 못하면서, 향후 수 년간 주가 전망도 어둡다고 발언했습니다. 바이오젠 경영진은 알츠하이머 의약품 개발을 선도하는 것을 강조하고 있습니다. 그러나 알츠하이머 의약품이 기대되는 것만큼 강력한 성장세를 주도할 수 있을지는 불분명하다고 전했습니다. 면역학에 집중된 R&D 전략은 분명히 장기적으로 가치를 회복할 수 있는 기회를 제공하고 있습니다. 그러나 현재의 파이프라인이 성과를 거두면서 바이오젠 실적과 주가를 견인하는 것이 근시일 내에는 어려워 보인다고 정리했습니다. 현재 바이오젠 매출의 60% 이상을 차지하는 다발성경화증(MS) 포트폴리오는 앞으로 축소될 것이며, 이는 향후 수 년간 바이오젠 실적과 주가가 저조할 것임을 시사한다고 분석했습니다. 이에 따라 바이오젠의 현재 주가는 적정 수준에 있다고 발언했습니다. 투자의견을 비중확대에서 중립으로, 목표주가를 315달러에서 138달러로 하향 조정했습니다.

 

스티펄은 바이오젠이 25년에도 특별한 상승촉매제를 가지지 못하고 있다고 지적했습니다. 바이오젠은 24년에 실망스러운 성적을 거뒀습니다. 특히 알츠하이머 치료제인 lecanemab의 출시가 지연된 것이 중요한 문제로 꼽힌다고 언급했습니다. 25년에 바이오젠은 이를 타개할 수 있는 임상 파이프라인을 보유하지 못하고 있으며, 따라서 강력한 주가 상승세를 보여주지 못할 것이라고 예상했습니다. 투자자들은 lecanemab, 그리고 Skyclarys의 성적이 개선되는지 주시해야 한다고 전했습니다. 투자의견을 매수에서 보유로 하향 조정하고, 목표주가는 175달러를 유지했습니다.